美光：AI 和 HBM3 推動內存和存儲增長

數據中心是美光科技的重要增長動力，預計數據中心的 DRAM 需求將增長 28%，NAND 需求將增長 33%。有幾個因素促成了這種增長擴張。

Arista Networks：受益于供應鏈，而不是生成式人工智能

他們擅長開發可擴展操作系統和 CloudVision 等創新技術，這些技術是現代網絡的支柱。簡而言之，Arista 的業務是確保信息在公司基礎設施內的數字高速公路上順利、安全地傳輸。

Palantir 擁有人工智能優勢

生成式人工智能提供商能夠花費數十億美元來構建未來的業務，而企業實際上需要一個直接的用例，而這需要時間。

AMD：估值過高并不會影響太多

它還在圖形功能方面不斷增強，Navi 3x 產品基于 RDNA 3 架構構建。與此相稱的是，Valve 的 Steam Deck 游戲手持設備采用 AMD 顯卡和處理器。該公司還涉足元宇宙應用，包括從 3D 內容到云游戲的一系列業務。

英偉達給我帶來了互聯網時代的氛圍

英偉達的估值已經達到了預期，2023 年 7 月，估值倍數達到頂峰，該股的市盈率為 247 倍，自由現金流為 232 倍。

AMD仍然被低估

不過，總的來說，我相信兩家公司將繼續主導 CPU 市場，因為它們在這一領域的競爭中遙遙領先，而且對 CPU 的需求很高，并將持續如此。然而，手機 CPU 市場可能也會變得更加重要，因為那里有其他強大的參與者。

亞馬遜：2024 年邁向 220 美元之路

鑒于亞馬遜的增長潛力，目前其估值被低估，隨著 2024 年降息，預計在其零售業務的需求以及亞馬遜網絡服務或“AWS”的人工智能推動下，估值將擴大并在未來顯著增長。

2024 年您需要了解的 5 支人工智能股

2023年第三季度，年度經常性收入 (ARR) 達到 14 億美元，同比 (YOY) 增長 24%。UiPath 還報告稱，以美元計算的凈保留率 (DBNR) 超過 120%，表明客戶重視該產品，并愿意支付更多費用或添加功能。

AMD：隨著人工智能市場份額的提高，看漲勢頭可能會增加

許多分析師指出，取代英偉達CUDA生態系統并不容易。這對 AMD 和選擇 AMD 人工智能芯片的科技公司來說是一個挑戰，但最終我們會看到一些解決方法。AMD 擁有 ROCm 軟件套件，并且正在大力投資改進這項技術。

在人工智能競賽中尋找價值

為了評估當前人工智能行業的估值，我們將 16 只與人工智能技術密切相關的股票與來自互聯網領域的 16 只與互聯網密切相關的公司以及 35 只最大的人工智能和互聯網相關股票進行了比較。